블루오션스탁

만도(204320)에 대해 고객 다변화와 전장화가 지속되고 있다. 만도의 지난 2분기 매출액은 전년 동기 대비 2.9% 늘어난 1조4000억원, 영업이익은 20.1% 증가한 664억원으로 예상치에 부합하는 양호한 실적을 냈다는 평가다. 지난해 기저효과 및 9월 이후 신규 및 추가 납품 증가로 하반기 개선된 이익흐름을 이어나갈 것으로 기대된다. ADAS(첨단운전자보조시스템) 매출이 증가해 2018년 매출비중 6.4%에서 2018년 상반기에는 8%로 높아지는 등 연간목표 7%를 상회할 것으로 내다봤다. 이어 상반기 수주도 5조원을 달성해 금년 수주목표 10조원 달성 가능성이 높은 상황이며 수주내역도 비현대차 62%, 전장부품 65%로 고객 다변화와 전장화가 지속되고 있어 이를 뒷받침 해주고 있다. -----..

삼성SDI(006400)에 대해 원재료 가격이 하락하는데 판가는 상승하는 구간에 접어들었다. 수익성에 긍정적인 영향을 줄 것이다. 3월 이후 원재료가격이 안정화 구간에 진입했다. 2분기부터 안정화되기 시작한 원재료 가격은 하반기 수익성에 긍정적인 영향을 줄 것이다. 원통형 중심으로 배터리 공급부족 상황이 지속되고 있어 판가는 상승한다. 3분기 하이엔드 스마트폰 출시로 인한 제품 믹스 개선도 가능하고 3분기 중대형 전지 흑자기조가 유지될 것이다. ---------------------------------------------------------------------------------------------"블루오션스탁"에서 제공하는 모든 정보는 투자판단의 참고자료이며, 투자판단의 최종 책임은 이용자에..

* 뉴욕증시, 8/27(현지시간) 美/멕시코 무역협상 타결 소식 등으로 상승… 다우 +259.29(+1.01%) 26,049.64, 나스닥 +71.92(+0.91%) 8,017.90, S&P500 2,896.74(+0.77%), 필라델피아반도체 1,397.46(+1.57%) * 국제유가($,배럴), 美/멕시코 무역협상 타결 등으로 소폭 상승… WTI +0.15(+0.22%) 68.87, 브렌트유 +0.39(+0.51%) 76.21 * 국제금($,온스), 달러 약세가 이어지며 상승... Gold +2.70(+0.22%) 1,216.00 * 달러 index, 美/멕시코 무역협정 타결 등으로 하락 -0.37(-0.40%) 94.76 * 역외환율(원/달러), -5.82(-0.52%) 1,109.38 * 유럽증시..

LG전자(066570)에 대해 내년 5G 시장 개화가 MC사업부 손익 개선의 기회가 될 전망이다. 과거 통신 세대의 진화는 LG전자에 중요한 모멘텀으로 작용했다. 앞선 통신기술, 미국 등 통신사업자와의 우호적 관계, 퀄컴과의 파트너십 덕분에 3G 보급 시기에 피처폰 경쟁력 향상과 맞물려 전성기를 누렸다고 진단했다. 따라서 5G시대가 LG전자에 새로운 기회가 될 것이라는 설명이다. 내년 상반기 미국에서 가장 먼저 5G를 상용화하는 스프린트를 비롯해 한국 통신 3사, 미국 버라이즌(Verizon), AT&T와도 협업을 진행 중이다. 5G폰은 프리미엄 사양일 수 밖에 없고, LG전자가 지역별 강점을 가지는 미국과 한국에서 선제적 상용화가 이뤄진다. 미국 시장에서 초기 대응이 가능한 제조사는 삼성전자 외에 LG..

더존비즈온(012510)에 대해 국내 ERP SW 시장에서 점유율을 확대하면서 안정적인 성장세를 보이고 있다. 하반기부터는 신사업의 실적 기여도 본격화될 것으로 전망했다. 내년까지 더존비즈온의 실적은 그룹웨어와 클라우드 사업이 이끌 것이며 그룹웨어 부문은 하반기에도 고성장이 전망된다. I-CUBE를 사용하고 있는 고객 중에서 아직 그룹웨어 사용 고객이 많지 않고, 현재 약 2300개의 그룹웨어 고객 중 기존 제품 단종으로 인해 업셀링이 가능한 고객이 아직 절반 이상 남았기 때문이다. 이에 따라 올해 그룹웨어 매출액은 전년 대비 40% 성장할 것으로 전망된다. 클라우드 매출액은 2분기 전년 동기 대비 23%나 증가했는데 최근에도 월 250개 정도의 고객 전환이 꾸준히 유지되고 있어 앞으로도 전환율 증가와 ..

현대모비스(012330)에 대해 최근 주가 반등은 A/S 사업부의 가치가 부각됐기 때문이라며 추가 상승여력은 모듈부문에서 나올 것으로 분석했다. 현대모비스의 주가는 5월 지배구조 개편 철회 이후 줄곧 약세를 보인 뒤 7월 초 20만원을 저점으로 반등했다. 1차 지배구조 개편 시 모비스는 A/S사업부의 가치를 9조3000억원으로 평가했는데, 이는 자산가치를 4조5000억원, 수익가치 12조4000억원을 자본시장법에 따라 40:60으로 가중평가한 금액이며 2차 지배구조 개편 시 A/S 사업부의 가치는 상장 여부와 무관하게 수익가치인 12조4000억원 이상으로 평가 받을 것으로 예상했다. 핵심 부품의 가치는 여전히 주가에 반영되지 않았다는 분석이다. 추가 상승여력은 모듈부문 내 핵심부품에서 나올 것으로 전망했..

포스코켐텍(003670)에 대해 안정적인 현금흐름으로 이어지는 내화물과 생석회를 바탕으로 다양한 신사업을 창출하고 있다며 포스코그룹의 새로운 성장동력으로 소개했다. 포스코켐텍은 2010년 2차전지 음극재 시장에 진출, 현재 국내 유일한 음극재 생산업체다. 회사는 판매처의 수요에 따라 생산설비를 늘리는 전략을 선택해 빠른 성장세는 물론 안정적인 매출처 확보로 가파른 성장세를 이어가는 중이다. 포스코켐텍은 현재 음극재는 LG 화학과 삼성 SDI에 납품하고 있다. 포스코켐텍의 음극재 매출은 지난해 별도 재무제표 기준 전체 중 3.3%에 불과했다. 확정된 공급 계약을 기반으로 하는 생산설비 증설 등을 고려할 때 2020년에는 약 16%로 비중이 확대되는 등 매출규모는 약 6.3배 증가해 연평균 성장률 150%를..