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인탑스(049070)에 대해 실적 회복이 기대된다고 분석했다. 인탑스의 실적은 회복세를 기록하고 있다. 3분기 매출액과 영업이익은 1922억원과 90억원으로 전분기 대비 각각 27.2%, 120.2% 증가할 것이라고 내다봤다. 모바일 부문에서 공급물량이 확대되고 자동차도 수익성 회복 이후 안정화가 나타나고 있다. 가전부문의 경우 지난 2분기 이후 턴어라운드가 진행되고 있는 상황으로 2016년 이후 외형에 기여한 신규사업에서 본격적인 영업이익 기여가 나타나고 있다는 것이다. 특히 별도기준 순현금 748억원과 투자부동산 746억원의 합산은 1494억원인데 이는 시가총액을 상회하는 수준이며 인탑스의 EV/EBITDA(기업가치/세금·이자지급전이익) 0.4배 수준으로 저평가 상태다. ----------------..

인탑스(049070)에 대해 3분기 실적 서프라이즈가 예상된다. 인탑스의 3분기 매출액이 전년과 비슷한 1948억원, 영업이익은 10% 증가한 91억웍을 달성할 것으로 예상했다. 이는 2016년 이후 7개분기 만에 최대 실적이며 전 사업부의 수익성이 강화된 것으로 분석하고 있다. 이는 컨센서스 대비 매출액은 16%, 영업이익은 30% 상회하는 추정치며 휴대폰 부품 사업부는 매분기 안정적인 수익성을 기록 중이며 가전사업부는 최초로 흑자전환에 성공, 차량용 부품 사출 사업부는 제품 다변화 및 생산 라인 효율화 효과 등 때문이라고 분석했다. 휴대폰 부품 사업은 스마트폰 업황 부진에도 안정적인 수익성이 지속되고 있으며 가전용 케이스와 차량용 부품 사출 사업들의 이익 개선도 예상된다. 내년 신사업 등의 성장성에 ..

인탑스(049070)에 대해 사업 다각화로 성장의 기틀을 마련했다며 향후 실적 개선세를 주목해야 한다. 인탑스는 작년 호치민 신규 공장 설립 (생활가전용 케이스), 주식회사 미래 인수 (자동차 부품), 페이퍼프로그램 (스타트업 지원 및 외주 생산) 운영 등을 통해 사업다각화를 진행했다. 올해부터는 매출 성장 본격화가 예상된다. 인탑스가 사업 다각화로 휴대폰케이스 이외의 매출 비중이 증가하는 점을 긍정적으로 봤다. 주식회사 미래 인수로 자동차 서플라이체인에 진입한 가운데, 베트남 공장에서의 가전·TV용 부품 생산을 통해 안정적인 사업부문을 확보했다는 것이다. 이외에 페이퍼프로그램에서 가시적 성과가 나타나고 있고 생활용품 등 어플리케이션의 추가적인 확대를 통해 매출 성장, 수익성 제고 여력이 높아지고 있는 ..

인탑스(049070)가 사업 영역을 다각화하면서 향후 성장 모멘텀을 확보했다. 인탑스는 지난해 7월 자동차 부품업체의 지분 71%를 인수하면서 연간 800억원 규모의 자동차 부품 사업에 본격 진출했다. 또 베트남 호치민에 백색가전 공장을 완공하면서 가전으로 영역을 확대하고 있다. 페이퍼 프로그램, 화장품 케이스 등 신규 아이템 생산을 본격화할 예정인 점도 주목할 만하다. 지난해 4분기에는 자동차부문 신규 매출 150억원과 가전부문 신규 매출 50억원이 추가로 반영될 전망이며 2016년 4분기 매출액과 영업이익 각각 전년동기 대비 41.9%, 64.7% 증가한 1852억원, 114억원을 기록할 전망이다. 2016년 3분기 기준 순현금 1262억원, 투자 부동산 750억원을 보유하고 있는 만큼 2017년 P..