블루오션스탁

삼화콘덴서(001820)에 대해 적층세라믹콘덴서(MLCC) 사업부문 호황이 앞으로 2년간 이어질 것이다. MLCC 공급부족에 따른 판가 인상과 제품 믹스 개선에 따른 평균판매가격(ASP) 상승 효과 등으로 실적 개선을 기대한다. 매출액과 영업이익이 각각 지난해보다 16.8%, 42.7% 늘어날 것으로 추정한다. 주요 MLCC 업체가 전장부문에 집중하면서 MLCC 공급부족 현상이 이어질 것으로 내다봤다. 주 거래처인 LG전자의 전장사업부문 성장 수혜를 볼 것이며 5세대(5G) 통신네트워크 투자에 따른 통신용 MLCC 수요 증가와 5G폰 출시로 내년까지 수 요 증가 흐름이 이어질 것이다. -------------------------------------------------------------------..

경동나비엔(009450)에 대해 외형 성장뿐 아니라 자동화 설비의 도입으로 영업이익률 상승도 기대된다. 경동나비엔의 2018년 1분기 실적은 매출액 1592억원, 영업이익 127억원으로 전망된다. 최근 5년래 가장 추웠던 겨울 한파의 영향으로 보일러 교체 수요가 증가하며 보일러 재고율이 전년 대비 18.2% 하락했다. 신규 콘덴싱 보일러의 판매 호조는 가격(P)과 물량(Q)의 증가로 이어지며 전년 대비 10% 이상의 국내 매출 성장이 전망된다. 미국 순간 온수기 매출은 여전히 구조적으로 성장하고 있으며, 올해 중국의 석탄개조사업 정책에 따른 매출은 본격적으로 출고가 시작되는 하반기에 상당부분 반영될 예정이지만 상반기에도 중국 보일러 시장 성장과 전년 대비 기저 효과를 바탕으로 50% 이상의 성장을 기대한..

LG이노텍(011070)에 대해 애플 관련 공급물량이 예상보다 부진해 상반기가 실적 보릿고개가 될 가능성이 높다며 매수 시기를 늦추는 전략이 바람직하다고 조언했다. 북미 고객사(애플)에 대한 카메라모듈과 기판 공급 물량이 예상보다 적을 전망이고 외형 축소와 동반된 수익성 하락이 불가피하다. 1분기 영업이익 전망치를 기존 633억원에서 28% 하향한 459억원으로 조정한다. 수정한 1분기 영업이익 전망치는 전년 동기 대비 31%, 직전 분기 대비 68% 급감한 수치다. 애플의 매출 비중이 높다는 점을 고려하면 LG이노텍의 1분기 실적 컨센서스는 실적 발표 이전까지 지속적으로 낮아질 것으로 예상했다. 상반기 실적에 대한 부분은 북미 고객사의 판매수량에 따른 불확실성 때문에 추가적인 하향 가능성도 상존한다. ..

삼성중공업(010140)에 대해 상반기에는 LNG선 수주증가와 신조선가 상승이 주가 상승의 동력이 기대된다. 삼성중공업은 2018년 LNG선 2척과 컨테이너선 8척 등 12억달러 신규수주를 확보했다. 상반기까지 신규수주 증가가 지속되며 30억달러 수준의 수주물량 확보가 가능할 것으로 예상했다. 유상증자를 통해 안정적 재무구조가 확립되면 해양플랜트 등 하반기에 추가적인 신규수주 증가가 나타날 수 있을 것으로 기대했다. 삼성중공업의 신규수주는 2017년 69억달러에서 2018년 75억달러 수준까지 증가할 것으로 예상된다. 2019년부터 본격적인 매출 확대와 이익 개선이 진행될 것으로 전망했다. 매출 기준 수주잔고는 11조원 수준이다. 하반기 해양플랜트 업황 개선이 가시화될 것으로 전망했다. 2017년 해양플..

아시아나항공(020560)은 CJ대한통운 주식 73만8427주를 시간 외 매매(블록딜) 방식으로 처분하기로 했다고 16일 공시했다. 회사 측은 재무구조 개선을 위한 비핵심자산 매각 때문이라고 설명했다. 처분 예정일은 오는 20일이다. 처분 후 아시아나항공의 CJ대한통운 보유 주식 수는 40만주(지분율 1.75%)로 줄어들게 된다. ----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------"블루오션스탁"에서 제공하는 모든 정보는 투자판단의 참고자료이며, 투자판단의 최종 책임은 이용자에게 있습니다.

서진시스템(178320)에 대해 올해 상반기에는 최대 매출을 달성할 전망이다. 지난해 4분기 잠정실적은 통신장비 실적이 이월되면서 전년 대비 크게 부진했던 것으로 나타났다. 매출 비중이 큰 통신장비 부품 매출이 일부 이월되면서 올 1분기 매출은 사상최대 매출을 달성할 것이라고 전망했다. 이와 함께 지난해 4분기 실적 부진의 이유로 스톡옵션 시가평가에 따른 일시적 비용(약 21일억원)의 반영, 상대적으로 높았던 전년 동기 실적 등을 꼽았다. 긍정적인 것은 모바일 부품, 반도체장비 부품, 에너지 저장 시스템(ESS) 부품 등이 각각 38.7%, 16.5%, 16.2% 증가했다는 것이며 지난 4분기 영업이익률은 일시적 비용을 제거할 경우 12.8%에 달하는 양호한 수준이라고 평가했다. 서진시스템의 올해 1분기..