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두올(016740)에 대해 신차 수주로 수익성이 개선될 전망이라고 분석했다. 두올은 원단·시트커버·에어백쿠션 등을 생산하는 자동차부품업체다. 1971년에 설립돼 1976년 포니 소재 공급을 시작으로 2005~2010년 체코, 터키, 폴란드, 루마니아 등에 JV거점을 확보했다. 2014~2016년 중국 인프라 구축에 이어 지난해 9월 자동차 소재, 원단을 생산하는 스웨덴 보그스티나를 인수하면서 괄목할 만한 실적 증가세를 기록하고 있다. 두올은 2016년 11월 신형 그랜져, 지난 3월 싼타페 등 내수시장 판매량 상위에 있는 수익성 좋은 차종들의 시트커버 등을 독점 수주해왔다. 내년 하반기 출시될 제네시스 SUV 수주 가능성도 높은 것으로 전망되는 등 믹스 개선 효과가 이어질 것으로 기대된다. 보그스티나 인..

두올(016740)과 관련해 보그시티나 인수 시너지가 이어질 전망이라고 분석했다. 두올은 원단, 시트커버, 에어백쿠션 등을 생산하는 자동차 부품업체다. 지난해 9월 자동차 소재, 원단을 생산하는 스웨덴 보그스티나를 인수했다. 1분기 실적은 매출 1152억원, 영업이익 59억원이다. 각각 전년 동기 대비 63%와 103% 증가했다. 유럽에서 보그스티나와 조인트벤처(JV)의 연결실적 반영으로 전년 동기 대비 매출과 영업이익이 각각 740%, 295% 증가해 전반적인 실적 증가세를 이끌었다고 분석했다. 이어 2분기에는 현대기아차 중국 기저효과가 있을 것이며 보그스티나 연결효과는 오는 3분기까지 이어질 전망이라고 설명했다. 올해 연간 실적은 매출 5000억원 초반대, 영업이익률 7% 전후로 예상했다. -----..

두올(016740)에 대해 해외 업체 인수로 고객이 다변화되면서 수익성이 개선될 것이란 전망이다. 두올은 2017년 3분기 스웨덴 차량용 시트 직물 업체인 보그스테나를 약 707억원(지분 95%)에 인수했다. 2017년 하반기부터 보그스테나가 연결 실적으로 반영되면서 두올의 지난해 매출액·영업이익은 3460억원·215억원(영업이익률 6.2%)을 기록, 기존 예상치(3400억원·190억원)를 웃돌았다. 지난해 두올의 실적은 현대·기아 의 출하감소로 부진했으나 고객이 다양하고 마진이 좋은 보그스테나의 실적이 반영되면서 수익성이 개선됐다고 평가했다. 이에 올해 실적 역시 양호할 것으로 점쳤다. 매출액은 비중이 큰 산타페의 신형 모델이 출시와 전년 완성차 파업에 따른 기저 효과로 4% 증가하고 중국 매출액은 신..

두올(016740)이 스웨덴 자동차 부품회사 보그스테나 인수효과 및 중국 공장들의 가동률 회복에 힘입어 매출 3000억원대를 회복하는 등 실적 반등을 이뤄냈다. 두올은 지난해 매출액 3459억원, 영업이익 214억원을기록했다. 전년대비 각각 16.9%, 16.7% 증가했다. 두올은 자동차용 시트커버, 소재, 에어백쿠션 등을 생산하는 자동차 부품업체다. 주요 고객사는 현대·기아차다. 이 회사가 생산하는 시트커버는 주로 현대차의 '그렌저IG'와 기아차의 '카니발' 등에 적용된다. 두올은 2015년엔 매출액 3663억원을 기록했으나 중국의 '사드'(THAAD·고고도미사일방어체계) 및 완성차 업계의 파업 여파로 2016년 매출은 2959억원으로 감소했다. 하지만 지난해 인수한 보그스테나 효과에 힘입어 실적 반등..

두올(016740)에 대해 스웨덴 부품회사인 보그스테나(Borgstena) 인수로 성장성을 보강했다고 평가했다. 두올은 지난달 28일 보그스테나 지분 95%를 707억원에 인수했다. 보그스테나는 1925년 스웨덴에서 설립된 차량용 시트 직물 제조업체로 2016년 기준 매출액은 950억원 수준이었고, 영업이익률은 약 7% 대였다. 매출액은 대부분은 스웨덴(12%)을 포함한 유럽(93%)이었고, 주요 고객은 볼보(25%) 폭스바겐그룹(18%) 브리탁스(15%) 볼보트럭(5%) 등 유럽 완성차와 카시트 업체이다. 보그스테나 인수로 두올의 연결 매출액은 2016년 2959억원에서 2017년과 2018년 각각 3400억원과 5100억원 수준으로 증가할 것이라 전망했다. 2017년 두올 자체의 매출액은 2840억원..