블루오션스탁

원익머트리얼즈(104830)에 대해 올해 2분기 기대치 이상의 실적을 달성했다며 하반기 실적도 기대된다. 주가는 실적이 확인된 만큼 개선되고 있는 펀더멘털(기초체력)에 따라 움직일 것으로 전망했다. 원익머트리얼즈는 올해 2분기 영업이익이 115억원으로 작년 동기보다 42.2% 증가했다. 같은 기간 매출액도 10.0% 늘어난 544억원을 기록했다. 삼성전자의 평택공장 상층부 가동률 상승으로 3D 낸드(NAND) 식각가스 출하량 증가가 매출 성장에 크게 기여한 것으로 판단된다. 재고자산 충당금의 환입(13억원)으로 2015년 2분기 이후 처음으로 20%대의 분기 영업이익률을 달성했으며, 일회성 효과를 제외한 영업이익률은 약 19%로 고마진 제품들의 믹스 증가로 구조적인 수익성 개선이 확인됐다. 하반기 실적도..

원익머트리얼즈(104830)가 고객사 삼성전자가 전년보다 디램(DRAM) 투자를 늘릴 것으로 보여 이 회사 실적도 증가할 것이라는 분석에 강세다. 올해는 전년 대비 삼성전자의 DRAM 투자가 늘어날 전망이어서 반도체와 디램이 전체 매출에서 차지하는 비중이 각각 85%, 70%에 달하는 원익머트리얼즈의 실적도 증가할 것이며 최근 우려가 컸던 디스플레이 가스도 하반기도 갈수록 플랙시블 OLED(유기발광다이오드) 라인 가동률이 올라가며 수요가 회복될 것으로 보인다. ----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------"블루오션스탁"에서 제공하는 모든 정..

원익머트리얼즈(104830)에 대해 실적 성장 구간에 재진입했다며 올해 사상 최대 실적을 거둘 전망이라고 분석했다. 원익머트리얼즈가 2016년 창사 이래 첫 역성장을 기록한 후 지난해 다시 실적 성장에 성공했다. 올해 매출 2409억원과 영업이익 442억원으로 사상 최대 실적을 시현할 전망이다. 올해 매출은 전년보다 18.6% 증가하고 영업이익은 34.3% 늘어날 것으로 예상했다. 주요 고객사인 삼성전자의 D램 및 3차원(3D) 낸드플래시 설비투자가 지속되면서 안정적인 실적 개선이 이어질 수 있을 것이란 관측이다. 증설 효과와 하반기 플렉서블 유기발광다이오드(OLED) 가동률 회복이 호실적을 이끌 것으로 기대했다. 올해 예상 실적 기준 주가수익비율(PER)은 11.0배로 과거 실적 증가구간 PER 평균(..

원익머트리얼즈(104830)에 대해 지난해 4분기 연결 매출은 예상을 상회하고 영업이익은 예상에 부합했으나 영업외손익에서 자회사 손상차손과 평가손실이 반영돼 분기 기준 순손실 전환했다. 4분기 연결 매출은 564억원으로 예상을 상회했고, 영업이익은 인센티브를 반영해도 89억원으로 예상에 부합했다. 3D-NAND 공정에 적용되는 옥타플루오로시클로부탄 가스, 반도체 및 디스플레이 증착 공정에 적용되는 아산화질소 가스의 매출이 4분기 실적을 견인했다. 인센티브 비용 반영 영향으로 4분기 영업이익이 3분기 대비 축소될 수 있다는 우려가 시장에 존재했으나 4분기 영업이익이 3분기 86억원 대비 높은 89억원을 기록하며 이와 같은 우려가 사라졌다. 올해 매출은 2030억원, 영업이익은 329억원을 달성했다. 사상 ..

원익머트리얼즈(104830)가 올해 2분기 이후 본격적인 매출 성장을 이뤄낼 것으로 전망했다. 원익머트리얼즈의 수익성 개선이 지난 1분기부터 시작됐다고 진단했다. 회사의 1분기 매출액은 453억원으로 전년 동기 대비 1.8% 감소했지만, 전 분기보다는 2.7% 증가했다. 영업이익은 72억원으로 전년 동기보다 14.1%, 전 분기 대비 85.1% 늘었다. 제품매출 비중 상승 추세가 지속되고 있고, 자회사 적자 폭도 축소됐으며, 일회성 비용 부재로 인해 1분기는 비수기임에도 불구하고 2015년 3분기 이후 가장 높은 수익성을 기록했다. 2분기 이후부터는 매출성장이 본격화될 것이란 분석이다. 원익머트리얼즈의 매출액은 고객사의 3D 낸드 생산량 증가와 유기발광다이오드(OLED) 패널 본격 생산이 예상되는 하반기..