블루오션스탁

LG에너지솔루션(373220)에 대해 원통형 전지 매출 증가 가속화 및 중대형 전지 수익성 개선을 반영했다. LG에너지솔루션의 올해 2분기 매출액은 전년 대비 1% 감소한 5조1000억원, 영업이익은 73% 줄어든 1956억원으로 컨센서스(추정치)를 하회했다. 전년 대비 매출 및 영업이익 감소에도 지난해 2분기 영업 수익 형태로 매출 및 영업이익에 반영됐던 1조원 규모의 로열티를 제외하면 매출은 전년 대비 23% 증가하고 영업이익은 흑자 전환한 것으로 추정된다. LG에너지솔루션 영업이익률은 부문별 해상 운임 및 메탈 원자재 가격 상승으로 인해 전분기 대비 2.1%포인트 하락한 3.9%를 기록했다. 전체 매출의 40%가량을 차지하는 소형전지 부문의 경우 테슬라향 원통형 전지 출하 증가세가 지속돼 부문 매출..

LG에너지솔루션(373220)이 일본 상용차 업체인 이스즈자동차에 전기차용 배터리를 공급한다. LG에너지솔루션은 이스즈와 트럭 전동화 프로젝트를 공동 진행하기로 했다. 이스즈는 준중형 전기트럭 ‘엘프’를 내년부터 양산할 계획이다. 이에 따라 LG에너지솔루션은 내년부터 4년간 이스즈에 원통형 배터리를 공급하게 된다. 납품 예상 규모는 1조원 이상으로 알려졌다. 이스즈는 트럭이나 버스 등 상용차를 전문으로 생산하는 업체다. 이 회사에서 만드는 트럭 엘프는 전 세계적으로 상당한 판매량을 올리고 있다. 국내에도 2017년 출시돼 누적 판매 2000대를 돌파했다. ------------------------------------------------ "블루오션스탁"에서 제공하는 모든 정보는 투자판단의 참고자료이며..

LG에너지솔루션(373220)이 차세대 배터리 주도권을 위한 노력을 진행하고 있다고 평가했다. 앞서 LG에너지솔루션은 전날 오창2공장 신규 시설투자 공시를 발표했다. 투자금액은 5818억원이고 투자기간은 이달부터 내년 10월까지다. 투자목적은 원통형 4680배터리 공급으로 규모는 9기가와트아워(GWh)다. 미국 전기차사가 고객사일 것으로 추정된다. LG에너지솔루션은 같은 날 보도자료를 통해 오창 1공장에 1500억원을 투자해 4GWh 원통형 라인을 증설한다는 2170 배터리 라인 증설도 발표했다. 이번 발표를 통해 원통형 배터리에 7300억원을 투자해 13GWh의 배터리 생산능력을 확보할 예정이며 4680/2170 배터리에 9GWh/4GWh를 투자하고 1GWh 당 금액은 각각 644억원, 375억원인데 ..

LG에너지솔루션(373220)에 대해 2030년까지 공급이 수요를 따라가지 못할 것으로 전망되는 북미 지역에서의 생산 비중을 급격히 끌어 올리고 있다. LG에너지솔루션을 비롯한 국내 (2차전지) 업체들의 공격적인 증설에도 불구하고 완성차 업체들의 전기차 생산 전환이 가속화되는 동시에, 미국의 전기차 보조금도 확대되고 있다. 특히 LG에너지솔루션은 미국의 자동차 빅3인 제너럴모터스(GM), 포드, 스텔란티스에 모두 배터리를 공급하고 있기에, 경쟁사 대비 미국 시장 점유율을 빠르게 확대할 수 있을 것으로 분석했다. LG에너지솔루션은 배터리 수급 타이트 현상 지속을 반영해 원재료 가격이 연동되고 수익성이 담보되는 계약만을 선별적으로 수주하는 것으로 보인다. 이와 함께 LG에너지솔루션이 2차전지 소재와 형태를 ..

LG에너지솔루션(373220)이 시장 지배력을 강화 중이다. 기업설명회(NDR)에 따르면 2분기에도 매출액 성장을 지속하며 1분기와 유사한 수익성을 유지할 것으로 보인다. 2분기 매출액은 4조7000억원, 영업이익 3198억원으로 전망한다. 고객사들의 생산 차질 완화 조짐은 긍정적이며 중국 상하이 봉쇄로 원통형 전지는 4월 출하량은 전달보다는 소폭 하락했겠지만 분기별 출하 증가 추세는 변함없다. 회사 측이 제시한 연간 매출액 전망치 19억원은 향후 더 증가할 가능성이 높다. 주요 소재들에 시행하던 가격 연동을 동박, 알루미늄박, 첨가제 등 계약 범위 확대를 했다. 단일 고객사향 출하속도가 빠른 원통형 전지는 수익성을 유지하고 있고 파우치형 전지는 2분기보다 3분기 수익성 개선이 나타날 것으로 전망했다. ..

LG에너지솔루션(373220)이 미국 전기차 시장 성장의 최대 수혜주가 될 것이라고 기대했다. 올해 LG에너지솔루션의 매출액은 전년보다 10% 늘어난 19조6000억원, 영업이익은 같은 기간 44% 증가한 1조1000억원 수준으로 전망한다. 성장 기울기는 차량용 반도체 수급 우려와 매출 기여도가 없는 GM 볼트 전기차 교체 배터리 생산에 따른 것이다. 또 지난해엔 SK소송 합의금 1조원이 반영된 만큼 역(逆) 기저효과도 있었다. 특히 유럽 주문자 상표 부착 생산(OEM)들이 반도체 수급에 어려움을 겪고 있다. 지난해 유럽향 매출이 71%에 이를 정도로 유럽향 전기차 배터리 매출 비중이 높은 LG에너지솔루션으로선 악영향을 받게 됐다. 또 러시아와 우크라이나의 전쟁으로 원자재 인플레이션까지 발생하며 원가 상..

LG에너지솔루션(373220)에 대해 2차전지 섹터의 투자심리 냉각으로 상장 이후 주가가 부진했지만 향후 원자재 가격 안정화와 완성차의 생산 정상화를 예상하고 있어 추가적인 밸류에이션 하락은 제한적일 것으로 전망했다. LG에너지솔루션(373220)의 밸류에이션 눈높이도 글로벌 경쟁사 평균까지는 회복할 수 있다고 판단했다. 처음으로 비중 있는 오버행(잠재적 매도물량)이었던 1개월 확약분(175만주)이 지난 2월 28일 해제됐다. 당시 2거래일간 187만주가 거래되며 물량을 소화했고, 이틀차에 주가는 상승 반등한 만큼 4월 187만주의 물량이 확약 해제되지만 큰 부담은 아니다. LG에너지솔루션은 2020년 10월 LG화학(051910)의 전지사업부 분사를 통해 신설됐다. 1999년부터 시작된 리튬이온배터리 ..