블루오션스탁

에스디바이오센서(137310)의 2022년 실적 추정치가 상향되고 있다. 4분기 연결 기준 매출액은 3분기보다 24.1% 줄어든 3999억원, 영업이익은 같은 기간 33.2% 감소한 1666억원으로 시장 기대치를 밑돌 것이며 일시적인 신종 코로나바이러스 감염증(코로나19) 팬데믹(전세계 대유행) 안정화에 따라 수요가 줄어든 것으로 보인다. 다만 코로나19 신종변이인 오미크론이 전세계로 확대하며 2021년 12월부터 매출이 회복세를 보이고 있다. 4분기 실적이 부진해도 올해 1분기 호실적을 기대한다. 글로벌 코로나19 진단키트 수요가 증가하고 있고, 에스디바이오센서는 작년 12월 자가진단키트 미국 식품의약국(FDA)의 긴급사용승인(EUA) 획득 이후 북미향 매출을 확대하고 있다. 미국에 약 2000억원 규..

자가혈당 측정기를 전문적으로 생산하는 기업 아이센스(099190)에 대해 안정적인 수출과 더불어 연속혈당 측정기 시장에 진입할 수 있는 기회가 유효한 만큼 기대감을 유지했다. 2000년 설립된 아이센스는 자가혈당 측정기(BGM), 현장진단기기(POCT) 등 체외 진단기기를 주력으로 제조·판매하는 기업이다. 지난 2분기 기준 매출액의 80%가 해외에서 나올 정도로 수출 주도형 사업 구조를 갖고 있다. 회사가 개발하는 BGM은 측정기기와 1회용 스트립으로 구성돼있으며, 측정기기는 수천번에서 수만번까지 사용이 가능한 내구재다. 측정기기를 판매 후 스트립을 통해 지속적으로 이익 창출이 가능하다는 특징이 있다. 지난해 기준 자사 브랜드인 ‘케어센스’를 통한 매출액은 전체의 약 52%에 달하며, 월마트, 사노피 등..

아이센스(099190)는 혈당측정기기 및 혈당측정스트립, 현장진단(POCT) 기기와 카트리지 같은 화학 및 바이오센서 등을 제조, 판매한다. 아이센스의 원주공장은 1교대 기준 연 약 14억개의 혈당스트립을, 송도공장은 약 4억개의 혈당스트립을 생산할 수 있다. 국내 외에도 중국에 생산공장을 세웠고 2020년부터 가동을 시작했다. 자가 브랜드 및 OEM/ODM을 통해 시장에 제품을 공급 중이다. 2020년 1분기기준 혈당측정기 및 스트립 매출이 전체 매출의 82%를 차지한다. 이 밖에 혈액응고측정기 및 스트립은 7%, 상품 매출은 6% 등이다. 주요 제품인 혈당측정기는 프린터와 유사한 특성을 갖는다. 구입 후 오랫동안 사용하는 프린터 본체와 소모품인 잉크 카트리지로 구성되어 있는 것과 같이 혈당측정기도 한..

아이센스(099190)에 대해 연속혈당측정기 시장에 진출하면 실적의 퀀텀 점프가 기대된다. 아이센스는 2000년에 설립된 체외 진단 기기 전문 기업이다. 국내 자가 혈당측정기 시장 1위 업체다. 혈당측정기가 주요 매출원이며 혈당측정기와 현장진단(POCT) 기기를 자체 브랜드와 OEM과 ODM으로 판매한다. 지난해 4분기 매출액은 558억원으로 전년 동기 대비 3.5% 증가했다. 반면 같은 기간 영업이익은 56억원으로 14.3% 감소했다. 혈당측정기 매출은 12월 수출물량의 해상 선적 지연으로 전년 동기 대비 소폭 감소했으나 이는 올해 1분기 반영될 것이다. 반면 POCT는 전년 동기 대비 36% 기록하며 고성장이 지속 중이다. 앞으로 아이센스의 실적 성장이 가파라질 것으로 기대했다. 2020년 상반기까지..

아이센스(099190)와 관련해 코로나19로 공론화된 원격의료 진단기기에 주목해야 한다. 코로나19 이후 전세계적으로 원격의료 도입이 빠르게 추진되고 있다. 우리나라 또한 원격의료 도입과 규제 완화에 대한 논의가 가속화될 전망이다. 현재 국내 시행이 임박한 ‘제1형 당뇨병 환자 재택 의료 시범사업’에 주목이 필요하다. 해당 사업은 원격으로 환자의 혈당 변화를 체크해 인슐린 투여시기를 알려주는 것으로 국내 원격의료 시스템 구축 및 진단기기 시장 확대에 중대 기점이 될 것으로 판단된다. 아이센스는 자가혈당 측정기 국내 1위 업체로 원격진료 도입에 따른 수혜 예상, 글로벌 시장에서도 안정적인 성장이 진행중이라는 평가다. 연간 스트립 19억개 생산능력 확보(1교대 기준), 올해부터 당뇨 환자가 가장 많은 중국(..

의료기기 업체 아이센스(099190)의 2분기 실적이 전 사업부에서 고르게 성장할 것으로 전망했다. 아이센스는 혈당측정기, 혈액분석기 등 의료기기를 생산하는 업체다. 올해 2분기 예상 매출액은 전년 동기 대비 10% 증가한 448억원, 영업이익은 51% 늘어난 67억원을 기록할 것으로 관측된다. 특히 POCT(현장진단) 사업부 성장이 눈에 띌 것이며 일본 아크레이(Arkray)사로의 수출 물량 회복으로 혈당측정기 사업부 매출은 전년 대비 7% 증가한 392억원으로 추정된다. 중국 CFDA(국가식품의약품감독관리총국)의 혈당스트립 허가와 CGM(연속혈당측정기) 개발 기대감은 유효하다. 스트립 허가는 하반기로 예상하고 차기성장동력은 CGM은 2020년 2분기 출시될 것으로 전망했다. --------------..

바디텍메드(206640)가 신제품을 기반으로 2017년에도 고성장을 지속할 전망이다. 올해 중국 현지 공장 설비를 완공한데 이어 19종 제품을 현지 생산 예정으로 다수의 신제품 허가 등록 절차가 진행 중인 것으로 알려진다. 내년 3월 수출품목은 17종으로 중국 내 추가 및 신규 유통 채널 확보가 가능할 전망이다. 바디텍메드는 2016년 대비 중국 내 품목 수가 2017년 3배 증가가 예상되며 중국 POCT 시장 점유율 1위 업체로 분기당 진단기기 판매 1700대 유지와 6채널의 신제품 비중 증가로 ASP 상승이 기대된다. 글로벌 임상을 통한 파이프라인 가치 상승도 전망된다. 바디텍메드는 미국 이뮤노스틱스사 인수로 북미 판매 네트워크를 확보해 현재 진단제품 3종 FDA 허가절차를 진행 중이다. 2017년 ..