블루오션스탁

제일기획(030000)에 대해 양호한 실적 성장세를 유지하고 있다고 평가했다. 광고미디어 산업의 성장이 쉽지 않은 환경에도 불구하고 삼성전자 내 비중 확대와 비계열 물량 증가, 닷컴비즈니스 확대로 디지털 부문 경쟁력 강화 등 지속적인 성장이 기대된다. 올해 영업총이익은 전년 동기 대비 5.4% 증가한 1조1400억원, 영업이익은 15% 늘어난 2083억원으로 전망했다. 제일기획의 지난해 4분기 실적은 시장 기대치를 충족했다는 평가다. 제일기획은 지난해 4분기 영업총이익 3121억원, 영업이익 507억원을 기록했다. 이는 전년 동기 대비 각각 5.6%, 10.7% 증가한 수치다. 영업이익은 시장 컨센서스인 490억원을 충족하는 무난한 실적이며 본사 및 북미·유럽 시장의 성장과 닷컴비즈니스 확대로 영업총이익..

제일기획(030000)에 대해 올해 4분기 해외 자회사 중심의 비계열 물량 증가 추세가 지속되고 있다. 4분기 매출총이익이 전년 동기 대비 8.2% 성장해 3197억원을 기록할 것으로 전망되며, 국내와 해외 매출총이익은 각각 2.6%, 10.4% 성장할 것이며 주요 고객사 물량 집행 증가는 다소 둔화되겠지만 해외 자회사 중심 비계열 물량 증가 추세가 지속되고 있다고 평가했다. 연초부터 강조한 B2B 비즈니스, 이커머스 관련 비매체 커버리지 확대 전략은 유효하다고 판단했다. 4분기에도 이와 관련한 비계열 신규 광고주 발굴이 이뤄진 것으로 파악된다. 영업이익은 473억원을 전망하는 데 이는 기존 추정보다 하향 조정한 것으로, 신규 광고주 유치로 선투자된 인건비가 일부 반영될 것으로 예상하기 때문이다. 올해 ..

제일기획(030000)에 대해 고객사가 직접 마케팅을 강화해 수혜를 보고 있고 자체 신사업인 닷컴 비즈니스 등으로 실적 기초 체력(펀더멘털)도 키우고 있다고 분석했다. 제일기획의 장기적인 펀더멘털 개선 추세와 이익 성장, 주주환원정책 등으로 높은 멀티플을 꾸준히 받을 것으로 예상했다. 제일기획이 해외 외형 성장은 물론 비용관리도 효율적으로 하고 있다. 고객사의 직접 마케팅 프로모션 강화 전략과 더불어 제일기획 내에서도 닷컴 비즈니스 등 디지털 부문에서 커버리지를 늘리고 있어 앞으로 장기적으로 성장세를 이어갈 것으로 봤다. 주주환원정책도 더 강해질 것으로 예상했다. 지난 2015년에 배당을 재개한 뒤 이익 증가에 따라 배당을 늘리고 배당성향도 높아지고 있는데, 올해 주당 배당금도 실적 증가세에 힘입어 늘 ..

제일기획(030000)에 대해 연이어 어닝 서프라이즈를 기록했다. 제일기획의 3분기 매출액은 8690억원, 매출총이익은 2625억원, 영업이익은 461억원을 기록하며 어닝 서프라이즈를 기록했다. 갤럭시 노트9 마케팅 효과와 캡티브 마케팅 수요 증가 및 비계열 광고주 확대 등으로 전지역에서 고른 성장세가 나타났다. 인건비는 예년 수준대로 매출과 연동되는 수준의 증가세만 나타났으며, 경비 효율화를 통한 비용 개선 노력 또한 돋보였다. 지역별로는 전지역에서 고른 성장세가 나타났다. 본사 부문만이 1%대의 성장세에 머물렀을 뿐, 해외에서는 상반기의 높은 성장세를 이어가는 모습을 보였으며 그동안 성장을 견인했던 유럽과 중남미의 고성장 추세가 지속됐는데, 특히 독일과 영국 및 브라질에서 디지털과 리테일 부문을 중심..

* 뉴욕증시, 9/27(현지시간) 기술주 강세 등으로 상승… 다우 +54.65(+0.21%) 26,439.93, 나스닥 +51.60(+0.65%) 8,041.97, S&P500 2,914.00(+0.28%), 필라델피아반도체 1,357.87(+0.45%) * 국제유가($,배럴), 美 전략비축유 방출에 대한 회의론 등에 상승... WTI +0.55(+0.77%) 72.12, 브렌트유 +0.38(+0.47%) 81.72 * 국제금($,온스), 美 경제 지표 호조에 따른 달러 강세에 하락... Gold -11.70(-0.98%) 1,187.40 * 달러 index, 이탈리아 예산안 우려 등으로 상승... +0.80(+0.85%) 94.99 * 역외환율(원/달러), +4.20(+0.38%) 1,114.00 * ..

제일기획(030000)에 대해 디지털 성장 등으로 3분기에도 호실적을 달성할 것으로 전망했다. 제일기획의 3분기 매출액이 9172억원(+4.7% 전년비), 매출총이익은 2678억원(+8.1%), 영업이익은 383억원(+9.1%)을 기록하는 호실적을 달성할 것으로 예상했다. 갤럭시 노트9 마케팅 효과로 전지역의 고른 성장이 기대된다. 유럽과 중남미의 고성장 추세는 지속될 것으로 전망했다. 지난해 4분기 이후 턴어라운드 기조를 보이는 북미와 중국 시장 역시 회복세를 이어갈 것으로 내다봤다. 디지털 비중은 지난해 30%에서 올해 33%선까지 확대될 것으로 전망하는데 이 중 닷컴 비즈니스의 확대가 본사와 유럽의 성장세를 견인할 것으로 분석했다. -------------------------------------..

제일기획(030000)에 대해 '갤럭시노트9' 관련 수혜가 기대된다. 4분기에는 중국 수출 기대감도 높아지고 있다고 전망했다. 3분기 연결 매출총이익은 전년 동기 대비 7.0% 증가한 2652억원, 영업이익은 15.3% 늘어난 405억원으로 추정됐다. 3분기는 주 광고주의 갤럭시노트9 관련 물량이 온기로 인식되는 분기로, 광고대행사의 수혜가 기대된다. 4분기에는 국내 드라마의 중국 수출 재개 가능성이 높아, 이에 따른 긍정적인 효과를 기대할 만하다. 10~11월 중에는 국내 드라마의 중국 수출이 재개될 가능성이 높다. 중국 내 국내 방송작에 대한 수시 쿼터 허용도 염두에 둬야 한다. 제일기획의 해외 수익 내 중국 비중은 30%에 달한다. 60%에 달하는 배당성향도 투자포인트로 꼽힌다. 예상 배당수익률은 ..