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LG이노텍(011070)의 올해 2분기 실적이 컨세서스를 상회할 것으로 전망했다. LG이노텍의 올 2분기 영업이익(연결)은 1343억원으로 전년 동기 대비 146% 증가하며 종전 추정치(1130억원), 컨센서스(1072억원)을 상회 전망이다. 지난 1분기도 연속적으로 컨센서스를 상회했으며, 2분기도 호실적이 지속될 것으로 예상되고 있다. 매출은 2조 2400억원으로 전년 동기 대비 48.2% 늘어날 것으로 추정됐다. 2021년 2분기 실적은 상대적으로 매출 증가보다 영업이익 개선이 높다고 판단된다. 아이폰 12 판매가 호조 가운데 전사업에서 수익성 개선, 믹스 효과가 예상을 상회할 것으로 전망한다. LG이노텍의 2021년 영업이익은 1조 301억원으로 전년 대비 51.3% 늘어나며 사상 최고치를 기록할 ..

LG이노텍에 대해 1분기 실적 호조에 전장부품 모멘텀으로 밸류에이션 재평가도 기대된다. 올해 영업이익을 기존 대비 18% 상향 조정하면서 목표주가를 올렸다. 카메라모듈 공급 구조 변경에도 불구하고 LG이노텍의 지위 및 경쟁력은 흔들리지 않을 것으로 판단되며 전장부품은 영업가치 산정에 아직 기여하지 못하고 있지만 흑자 전환 및 경쟁력 입증을 통해 밸류에이션 재평가 여력이 상존한다. 올해 1분기 LG이노텍은 시장 전망치(컨센서스)를 웃도는 실적을 기록할 것으로 예상된다. LG이노텍의 1분기 매출액을 3조2132억원, 영업이익은 3368억원으로 추정했다. 이는 전년 동기 대비 각각 63%, 92% 증가한 수치다. 이같은 실적은 현재 상향되고 있는 컨센서스를 각각 13%, 25% 상회하는 수준이며 아이폰12 시..

LG이노텍(011070)에 대해 시장의 과도한 우려로 역대 최대 실적에도 주가가 역사적인 저평가 구간에 있다고 평가했다. LG이노텍의 시장의 과도한 우려로 역대 최대 실적에도 주가가 역사적 저평가 구간이다. 하반기와 중장기 성장세를 고려한 매수를 권고한다. 북미 고객사의 올해 스마트폰 출하량을 전년 동기 대비 12.3% 증가한 2억2740만대로 4.2% 상향해 전망했고, 카메라 모듈 경쟁사인 중국 O-Film이 공급망에서 제외된 영향을 고려해 LG이노텍의 모듈 점유율도 소폭 상향했다. 북미 고객사 출하량이 5G 스마트폰과 제품 출시로 증가할 것으로 예상되는 가운데 고부가 가치 제품 확대로 대당 판가가 오르면서 수혜가 클 것이라는 전망이다. 역대 최대 실적과 전장·VR 등 중장기 성장성에도 불구하고 밸류에..

LG이노텍(011070)에 대해 1분기 실적 호조가 기대된다. 1분기 영업이익은 3121억원을 기록해 시장 예상치(2250억원)을 웃돌 것으로 예상된다. 비수기인데도 역대 최고 수준을 기록할 것으로 예상된다. 광학솔루션의 출하량과 제품 믹스가 우호적이어서 기대 이상의 수익성으로 반영될 것이며 아이폰 12프로 시리즈향 트리플 카메라와 ToF 매출이 호조일 수밖에 없는 상황이다. 지난 1월 스마트폰 시장 동향을 보면 아이폰 판매량은 전년 대비 29% 성장했고, 아이폰 12 시리즈 중에서는 프로 시리즈가 58%를 차지했으며 최상위 프로 맥스는 미국에서 지속적인 인기 상품을 기록하고 있다. 기판소재와 전장부품도 예상보다 양호한 흐름을 보일 것으로 예상된다. 기판소재 내에서는 mmWave AiP와 SiP 중심의 ..

LG이노텍(011070)이 세계 최초로 차세대 와이파이 기술을 적용한 ‘차량용 와이파이6E 모듈’을 개발했다. 이번 개발로 LG이노텍은 일본 주도의 차량 통신모듈 시장에서 유리한 고지를 선점할 수 있게 됐다. LG이노텍이 공개한 차량용 와이파이6E 모듈은 운행정보, 멀티미디어 콘텐츠 등을 제어하는 인포테인먼트(IVI) 시스템과 내부 스마트 기기 및 외부 공유기를 연결하는 근거리 무선 통신부품이다. 6GHz 고주파 대역을 사용하는 차세대 와이파이6E(6세대 확장)기술을 적용해 기존 와이파이5 대비 3배가량 빠른 데이터 전송 속도를 자랑한다. 이 제품은 통신칩, 무선주파수(RF) 회로 등을 결합한 모듈 형태로 오디오·비디오·네비게이션(AVN), 스마트 안테나 등 자동차 내·외부에 여러 개 장착한다. 탑승자는..

LG이노텍(011070)에 대해 올해 1분기 깜짝 실적을 기록할 것으로 전망했다. LG이노텍의 1분기 연결 기준 매출액을 41.3% 증가한 2조7900억원, 영업이익은 65.6% 증가한 2910억원으로 전망했다.이는 1분기 기준 최고 수준으로 컨센서스를 상회한 깜짝 실적이 전망된다. 애플 아이폰의 판매 양호, 광학솔루션의 믹스 효과로 높은 이익률 유지, 믹스 효과로 반도체 기판의 수익성 추가 개선, 전장부품 흑자 전환 등이 깜짝 실적의 배경이라고 분석했다. LG이노텍의 올해 연간 영업이익은 전년 대비 39.2% 증가한 9482억원으로 최고 수준이 예상된다. 광학솔루션(카메라모듈) 투자 결정으로 올해 하반기 광학솔루션의 매출 및 이익 증가의 가시성이 확대됐다. 전사 영업이익(9482억원)을 상회한 1조원 ..

LG이노텍(011070)에 대해 북미 고객사 출하량이 지난 2015년 이후 가장 높은 수준을 달성할 것으로 예상된다. 경쟁사 이슈로 점유율 확대도 기대되는 만큼 긍정적이라고 평가했다. 올해 LG이노텍의 매출액, 영업이익은 10조3900억원, 7570억원으로 각각 지난해 대비 8.9%, 11.2% 증가하며 역대 최대 실적을 달성할 전망이다. 동사는 북미 고객사 신제품 출하량 확대 및 점유율 상승으로 올해 역대 최대 실적을 기록할 전망이며 그럼에도 불구하고 주가는 여전히 저평가돼 있어 저가 매수 기회라고 판단했다. LG이노텍은 스마트폰용 카메라모듈, 차량 전장부품, 반도체 기관 등을 생산한다. 지난해 기준 사업 부문별 매출은 광학솔루션 부문 약 71%, 기판소재부문 약 14%, 전장부품 부문 14%로 구성됐..