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LG화학(051910)에 대해 올 하반기부터 배터리부문의 수익성이 개선될 것이다. LG화학의 배터리부문의 수익성은 규모의 경제 효과 뿐만 아니라 연구개발(R&D) 비용 (매출액 대비) 감소, 메탈가격 하락에 따른 원가 개선, 내년 신규 EV 모델에 대한 배터리 선출하로 올 하반기부터 턴어라운드할 전망이다. LG화학은 지속적인 수주 증가에 따른 규모의 경제 확대로 배터리 GWh 당 투자비가 2023년에는 2017년 대비 약 64% 감소하며, 단위당 투자비가 세계에서 가장 낮은 수준을 기록할 것으로 기대된다. 또한 하이니켈 배터리에 대한 적용 비중 및 양극재 내재화 비율 확대로 2020년 이후 추가적인 원가 개선이 있을 것으로 예상된다. LG화학은 향후 폴리올레핀 업황의 부정적인 전망에도 불구하고, 안정적인..

LG화학(051910)에 대해 수익성 중심의 배터리 수주 기조를 유지하고 있어 수주 잔고가 추가적으로 증가할 것이다. 2019년 2분기 LG화학이 전분기 대비 36.6% 증가한 영업이익 3761억원을 기록할 것으로 내다봤다. 기초소재부문의 물량 증가, 전지부문의 일회성비용 축소 및 수출주에 우호적인 환율 환경이 우호적이며 전분기 발생했던 에너지저장장치(ESS) 관련 충당금 축소로 전지부문 적자폭이 큰 폭으로 감소할 전망이다. LG화학의 자동차 전지 수주 잔고는 2019년 1분기 말 기준 110조원 규모다. 각 계약에 최소 구매량을 설정하는 등 수익성 중심의 수주 기조도 유지하고 있다. 최근 유럽 OEM 업체들이 대규모 신규 계약을 체결하는 등 경쟁사들의 공격적인 수주 활동을 벌이고 있다. 대형 프로젝트는..

LG화학(051910)에 대해 올해 2분기 실적이 예상보다 부진할 것으로 전망했다. LG화학의 올해 2분기 영업이익 추정치를 4114억원으로 19% 하향한다. 주요 석유화학제품 시황이 예상보다 악화됐고 미중 무역분쟁에 따른 구매심리 또한 나빠졌기 때문이다. 특히 2분기 흑자전환을 기대했던 전지 부문이 1분기에 이어 2분기도 적자를 기록할 것이며 이는 더딘 에너지저장장치(ESS) 화재 원인 조사로 본격적인 ESS 생산 판매가 재개되지 않았기 때문이라고 분석했다. 다만 ESS 화재 등의 악재가 주가에 반영됐다. 전기차용 전지의 판매량이 하반기부터 본격적으로 증가한다는 점을 고려하면 2분기가 저점 매수도 고려해야한다. ------------------------------------------------ "블..

LG화학(051910)에 대해 ESS용(리튬이온 배터리 기반 에너지저장장치) 전지부문 실적은 일시적으로 악화되겠지만 장기 성장성은 유지할 것으로 분석했다. EV용(전기 자동차) 2차전지 사업은 공격적인 투자로 타사대비 독보적인 경쟁우위를 확보할 전망이며 기초소재 사업 환경은 하반기 들어 개선될 것으로 보인다. 이어 최근 잇따라 발생한 ESS 화재사고는 정부가 ESS 화재사고 원인을 조사 중이고 LG화학은 조사 결과에 대비해 최대 1000억원의 충당금을 설정했다. ESS용 전지의 국내 판매는 중단됐지만 화재사고가 보고되지 않은 해외 시장 판매에 집중해서 전지 실적을 끌어올릴 것으로 내다봤다. 1분기 중으로 EV용 2차전지 중국 2공장과 폴란드 공장 가동을 시작할 것이며 신기술을 적용해 생산성을 기존 공장대..

LG화학(051910)에 대해 컨센서스 하향 조정이 마무리 수순에 접어들었으며 기초 소재 회복과 전지 성장에 따라 컨센서스 상향 조정도 가능해 보인다고 전망했다. 지난해 4분기 LG화학의 매출액은 전년 동기 대비 14.1% 증가한 7조3000억원, 같은 기간 영업이익은 53.29% 감소한 2896억원을 기록해 시장 기대치를 밑돌았다. 실적 부진의 원인으로는 기초소재 사업부 실적 부진이 꼽힌다. 기초소재는 투입 시차에 따른 손실, 무역 분쟁으로 주요 제품 수요가 위축됐고 여수공장 정기 보수 등의 여파로 약 1000억원의 손실이 발생했다. 다만 1회성 요인을 제거하면 컨센서스에 부합한 수준이다. 전지 사업의 실적은 매출액 2조1000억원, 영업이익 958억원으로 전 사업부 가운데 유일하게 추정치를 웃돌았다...

LG화학(051910)은 지난해 영업이익이 2조2461억원으로 전년 동기 대비 23.3% 감소했다고 30일 공시했다. 같은 기간 매출은 28조1830억원으로 전년보다 9.7% 늘었다. 당기순이익은 24.9% 줄어든 1조5193억원으로 잠정 집계했다. 회사 측은 글로벌 경기 불확실성으로 인한 석유화학 제품 시황 둔화로 수익성이 감소했다고 설명했다. ------------------------------------------------"블루오션스탁"에서 제공하는 모든 정보는 투자판단의 참고자료이며, 투자판단의 최종 책임은 이용자에게 있습니다.

LG화학(051910)에 대해 지난해 4분기 실적 부진이 올해 1분기까지 이어지겠지만 전기차 배터리 사업에 대한 기대감은 여전하다. LG화학은 지난해 4분기 매출 7조원, 영업이익 3058억원을 기록할 것으로 전망됐다. 영업이익이 전년 동기 대비 50% 감소한다는 전망치다. 지난해 4분기 LG화학의 실적을 기초소재 부문의 큰 감익, 전지·정보소재의 소폭 감익, 팜한농·생명과학의 비수기 부진으로 요약했다. 특히 주력 사업부인 기초소재 부문은 미·중 무역 분쟁에 따른 석유화학제품의 수요 약세와 여수 납사분해설비(NCC) 공장의 정기 보수 영향으로 전분기 대비 반토막 이하의 영업이익을 기록할 것으로 내다봤다. 기초소재 부문의 부진은 올해 1분기까지 이어질 가능성이 크다. 석유화학 제품의 수익성 자표가 지난해 ..